ETF套牢3年越跌越慌？聪明投资者：这是弯腰捡筹码的黄金机会！

有人问我：“我持有某只ETF已经3年了，它前两年一直下跌。

今年好不容易反弹了一点点，结果从十月份开始，又连续下跌了两个月。

真的太头痛了！到底该怎么办？”

这个问题，戳中了无数ETF投资者的心声！

看着账户浮亏从5%扩大到20%，甚至30%，每天打开行情软件都需要勇气。

割肉吧，已经套了3年，不甘心；补仓吧，怕越补越跌，亏得更多。

但我想告诉大家：

套牢3年不可怕，可怕的是你在熊市慌了手脚，在牛市急着套现

！

对于聪明的投资者来说，现在不是割肉离场的时刻。

而是弯腰捡筹码的黄金机会！

我的投资策略一向如此：

熊市不断攒股，牛市慢慢卖出

。

今天就把这个策略的底层逻辑、实操方法和避坑指南彻底说透。

帮你从ETF套牢的困境中突围，实现解套盈利！

散户投资ETF的核心误区，在于

把ETF当成股票炒，追涨杀跌，没有长期思维

。

很多人买ETF的初衷是“分散风险、长期持有”。

但一旦遇到持续下跌，心态就彻底崩了！

误区1：心态崩溃，熊市底部割肉

老股民老李的经历，就是最典型的反面教材：

3年前，他以1.2元/份买入某宽基ETF 10000份，本金12000元。

随后ETF持续下跌，浮亏最高达35%，账户仅剩7800元。

老李扛不住压力，在熊市底部割肉离场。

结果割肉后不到半年，ETF开始反弹，一路涨回1.5元/份。

老李看着账户里的7800元，拍断了大腿！

误区2：策略缺失，补仓节奏失控

还有一部分散户，虽然坚持持有，但

补仓毫无章法

。

看到ETF跌了5%就补仓，再跌5%又补仓，越补越满。

最后把所有本金都套在里面。

当真正的底部到来时，手里已经没有现金捡筹码。

只能眼睁睁看着行情启动，自己却踏空！

散户持有ETF越套越深的根本原因，就在于这两点：

1. 心态崩溃

：把短期波动当成长期趋势，熊市割肉，牛市追高。

2. 策略缺失

：没有固定补仓节奏和止盈计划，要么满仓被套，要么踏空行情。

ETF的本质是“一篮子股票”，尤其是宽基ETF。

代表的是整个市场或某个行业的长期趋势。

从历史数据来看，A股市场每一轮牛熊周期大约为5-7年。

即使是行业ETF，也会随着行业景气度变化呈现周期性波动。

这意味着：

只要你持有的ETF跟踪的指数或行业没有消亡，长期必然会走出牛熊轮回的走势

。

“熊市攒股，牛市卖股”的核心逻辑，就是利用市场周期性波动。

在熊市底部收集足够多的筹码，在牛市顶部逐步兑现利润。

具体来说，这个策略的底层逻辑有两个：

1. 熊市底部，筹码更便宜：

熊市里市场情绪恐慌，ETF价格被严重低估。

此时买入的每一份筹码，都意味着未来牛市的更高收益。

2. 牛市顶部，利润要兑现：

牛市里市场情绪狂热，ETF价格被严重高估。

此时逐步卖出筹码，才能把浮盈变成实实在在的利润。

这个策略的关键，不在于“买在最低”或“卖在最高”。

而在于

熊市保持耐心，不断攒股；牛市保持理性，慢慢卖股

。

一、熊市攒股3步法，越跌越买不慌神

熊市攒股的核心，是

控制仓位，分批买入，越跌越买

。

具体分为3个步骤：

1. 第一步：判断熊市阶段，确定初始仓位

判断当前市场是否处于熊市，可参考两个指标：

指数估值：沪深300、创业板指等市盈率处于历史20%分位以下。

市场情绪：成交量持续萎缩，散户恐慌情绪蔓延。

确认熊市后，初始仓位不超过总资金的30%，避免一次性满仓被套。

2. 第二步：设置补仓档位，分批买入

以初始买入价为基准，每下跌10%补仓一次，每次补仓金额相同。

例如：初始买入价1元/份，买入3000份，本金3000元（总资金10000元的30%）。

价格跌到0.9元/份（下跌10%），补仓3000元，约3333份。

价格跌到0.81元/份（再下跌10%），补仓3000元，约3703份。

这种方式能确保更低价格买更多筹码，摊薄成本的同时避免仓位失控。

3. 第三步：保留现金，等待底部确认

熊市里股价没有最低只有更低，必须保留至少40%的现金作为机动资金。

只有当市场出现明确底部信号（如放量长阳、指数站稳60日均线）。

才能动用剩余资金进行最后一次补仓！

牛市卖股的核心，是分批止盈，越涨越卖，保留底仓。

具体遵循2个原则：

1. 原则1：设置止盈档位，分批卖出

以熊市底部成本价为基准，每上涨20%止盈一次，每次卖出总持仓的20%。

例如：熊市底部成本价0.9元/份，总持仓10000份。

价格涨到1.08元/份（上涨20%），卖出2000份，兑现利润1800元。

价格涨到1.296元/份（再上涨20%），卖出1600份，兑现利润6336元。

这种方式能逐步兑现利润，同时保留部分筹码享受后续涨幅。

2. 原则2：保留底仓，应对极端行情

当ETF价格上涨到历史高位（市盈率处于历史80%分位以上）。

卖出总持仓的60%后，保留剩余40%的底仓。

这部分底仓可以应对极端牛市行情，避免过早卖出踏空。

当市场出现明确见顶信号（如放量滞涨、指数跌破60日均线）。

再卖出剩余底仓，完成清仓！

1. 陷阱1：熊市里满仓操作

熊市满仓买入ETF，不仅面临巨大浮亏压力，还会失去补仓机会。

记住：

熊市里，现金比筹码更重要

！

2. 陷阱2：牛市里贪心不止盈

牛市里很多散户因贪心迟迟不止盈，结果熊市来临时，浮盈瞬间化为乌有。

记住：

牛市里，落袋为安比浮盈更重要

！

3. 陷阱3：选择跟踪指数走弱的ETF

不是所有ETF都值得长期持有，如果跟踪的是夕阳产业指数。

即使熊市攒股，也可能面临长期套牢。

记住：

选择优质指数或高景气行业ETF，是长期盈利的前提

！

老陈持有某宽基ETF 3年，期间经历连续4年下跌和1年小幅反弹。

今年10月以来又连续下跌两个月，浮亏一度达到28%！

那段时间，老陈夜夜失眠，看着账户里的数字心如刀割。

但他没有慌，而是严格按照“熊市攒股”策略操作：

1. 初始仓位：

确认熊市后，用总资金30%买入，成本价1.1元/份。

2. 分批补仓：

价格跌到0.99元/份（下跌10%），补仓30%；

跌到0.89元/份（再下跌10%），补仓20%。

3. 底部确认：

市场出现放量长阳信号，用剩余20%现金完成最后一次补仓。

成本价最终摊薄到0.95元/份！

经过一年的熊市攒股，老陈的总持仓量比初始买入时增加了150%。

当牛市来临时，他又按照“牛市卖股”策略，每上涨20%卖出20%持仓。

最终在ETF价格涨到1.43元/份时，完成大部分仓位止盈。

总盈利超过50%，账户多出3万多元！

而那些在熊市里割肉的散户，只能眼睁睁看着老陈从套牢走向盈利。

持有ETF套牢3年，不是绝境，而是机会！

关键在于你是否能坚持“

熊市不断攒股，牛市慢慢卖出

”的投资策略。

在熊市里，控制仓位，分批买入，越跌越买；

在牛市里，分批止盈，越涨越卖，落袋为安。

记住，ETF投资拼的不是短期精准择时，而是长期的耐心和纪律。

只要你选对了ETF，坚持正确的策略，就能从套牢的困境中突围，实现稳定盈利！

你手中的ETF套牢多久了？是选择割肉离场、硬扛不动，还是跟着主力捡筹码？评论区晒出你的经历！